ทองคำเปิดตลาดสูงสุดรอบ 2 เดือน รับดอลลาร์อ่อนและคาดเฟดหยุดขึ้นดอกเบี้ย

ทองคำเปิดตลาดแตะระดับสูงสุดในรอบ 2 เดือน ท่ามกลางแรงซื้อที่หนาแน่น

ราคาทองคำเปิดตลาดวันจันทร์ที่ระดับสูงสุดนับตั้งแต่ต้นเดือนมิถุนายน หลังได้รับแรงหนุนจากดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลงและความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นว่าเฟดจะชะลอการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งหน้า ราคาทองคำปรับตัวขึ้นต่อเนื่องจากสัปดาห์ก่อนหน้า ซึ่งเป็นช่วงที่ตลาดเริ่มประเมินความเป็นไปได้ที่เฟดจะยุติวงจรการขึ้นดอกเบี้ย

การเคลื่อนไหวครั้งนี้สะท้อนถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนที่กลับเข้าสู่ตลาดทองคำอีกครั้ง หลังจากที่ราคาถูกกดดันจากนโยบายการเงินที่ตึงตัวในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมา การที่ดอลลาร์อ่อนค่าลงทำให้ทองคำซึ่งซื้อขายในรูปดอลลาร์มีราคาถูกลงสำหรับนักลงทุนที่ถือสกุลเงินอื่น จึงช่วยเพิ่มความน่าสนใจในการถือครองทองคำ

นักวิเคราะห์มองว่าระดับแนวต้านสำคัญถัดไปอยู่ที่บริเวณราคาสูงสุดเดิม ซึ่งหากราคาสามารถยืนเหนือระดับดังกล่าวได้ อาจเปิดโอกาสให้ราคาขยับขึ้นต่อ อย่างไรก็ตาม ปัจจัยที่ต้องจับตาคือการประชุมเฟดและข้อมูลเศรษฐกิจที่อาจเปลี่ยนทิศทางของตลาดได้ตลอดเวลา

ปัจจัยหนุนที่ผลักดันราคาทองคำ: ดอลลาร์อ่อนค่าและความหวังเฟดหยุดขึ้นดอกเบี้ย

แรงหนุนหลักที่ทำให้ทองคำปรับตัวขึ้นในครั้งนี้มาจากสองปัจจัยสำคัญ ได้แก่ การอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐ และความคาดหวังที่ว่าเฟดจะไม่ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งหน้า ซึ่งทั้งสองปัจจัยนี้ส่งผลให้ต้นทุนค่าเสียโอกาสในการถือทองคำลดลง เนื่องจากทองคำไม่ให้ผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ย

ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลง ส่งผลให้ทองคำมีราคาถูกลงสำหรับนักลงทุนต่างชาติ

ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักอื่นๆ ในช่วงเช้าวันจันทร์ ซึ่งเป็นผลมาจากการที่ตลาดเริ่มปรับลดความคาดหวังต่อการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟด ดัชนีดอลลาร์เคลื่อนไหวใกล้ระดับต่ำสุดในรอบหลายสัปดาห์ ทำให้นักลงทุนที่ถือสกุลเงินอื่นมีกำลังซื้อทองคำเพิ่มขึ้น

การอ่อนค่าของดอลลาร์ยังช่วยลดแรงกดดันต่อราคาสินค้าโภคภัณฑ์โดยรวม เนื่องจากสินค้าหลายชนิดรวมถึงทองคำมีการซื้อขายในรูปดอลลาร์เป็นหลัก การที่ดอลลาร์อ่อนค่าจึงมักเป็นปัจจัยบวกต่อราคาทองคำในระยะสั้น

ความคาดหวังว่าเฟดจะหยุดขึ้นดอกเบี้ย หนุนความน่าสนใจของทองคำ

นักลงทุนเพิ่มน้ำหนักต่อความเป็นไปได้ที่เฟดจะคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งหน้า หลังจากที่ข้อมูลเงินเฟ้อล่าสุดชะลอตัวลง และตลาดแรงงานเริ่มแสดงสัญญาณผ่อนคลาย ความคาดหวังนี้ทำให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐปรับตัวลง ซึ่งช่วยลดต้นทุนค่าเสียโอกาสในการถือทองคำที่ไม่มีดอกเบี้ย

หากเฟดหยุดขึ้นดอกเบี้ยจริง จะเป็นสัญญาณว่าเฟดอาจใกล้สิ้นสุดวงจรการเข้มงวดทางการเงิน ซึ่งเป็นปัจจัยที่เคยหนุนให้ราคาทองคำปรับตัวขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในอดีต อย่างไรก็ตาม นักลงทุนยังต้องรอความชัดเจนจากถ้อยแถลงของเจ้าหน้าที่เฟดและข้อมูลเศรษฐกิจที่สำคัญในสัปดาห์นี้

ระดับราคาที่ต้องจับตา: แนวต้านและแนวรับสำคัญของทองคำ

นักลงทุนควรจับตาระดับแนวต้านที่ราคาทองคำเคยทำไว้ในช่วงต้นเดือนมิถุนายน ซึ่งหากราคาสามารถทะลุขึ้นไปได้ อาจเปิดโอกาสให้ราคาขยับขึ้นต่อ ในทางกลับกัน แนวรับแรกอยู่ที่บริเวณราคาเปิดของวันนี้ และแนวรับถัดไปอยู่ที่ระดับที่ราคาเคยดีดตัวขึ้นมา

การใช้เครื่องมือทางเทคนิคเช่น ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่และ RSI อาจช่วยให้นักลงทุนระบุจุดเข้าออกได้ดีขึ้น แต่ควรใช้ร่วมกับการวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานเพื่อให้เห็นภาพรวมที่ชัดเจนขึ้น

มุมมองสำหรับนักลงทุน: สิ่งที่ต้องพิจารณาเมื่อทองคำปรับตัวขึ้น

การที่ทองคำเปิดตลาดที่ระดับสูงสุดในรอบ 2 เดือนอาจเป็นสัญญาณบวกสำหรับนักลงทุนที่ถือครองทองคำอยู่แล้ว แต่สำหรับผู้ที่ยังไม่ได้เข้าซื้อ ควรพิจารณาความเสี่ยงจากความผันผวนที่อาจเกิดขึ้น หากเฟดส่งสัญญาณที่ไม่เป็นไปตามคาด หรือข้อมูลเงินเฟ้อออกมาแข็งแกร่งกว่าที่ตลาดคาด ราคาทองคำอาจปรับตัวลงได้อย่างรวดเร็ว

นักลงทุนควรติดตามการประชุมเฟดและถ้อยแถลงของประธานเฟดอย่างใกล้ชิด รวมถึงติดตามข้อมูล CPI และตัวเลขการจ้างงานที่จะมีผลต่อการตัดสินใจของเฟด การเปลี่ยนแปลงในปัจจัยเหล่านี้มีผลโดยตรงต่อทิศทางราคาทองคำ

นอกจากนี้ การกระจายการลงทุนยังคงเป็นสิ่งสำคัญ การถือทองคำในสัดส่วนที่เหมาะสมกับพอร์ตโดยรวมสามารถช่วยลดความเสี่ยงจากความผันผวนของสินทรัพย์อื่นได้ นักลงทุนที่สนใจเริ่มต้นศึกษาเพิ่มเติมสามารถดูข้อมูลจาก ห้องเรียน VNIX เพื่อทำความเข้าใจพื้นฐานของการลงทุนในทองคำและสินทรัพย์อื่นๆ

สำหรับผู้ที่ต้องการทดลองเทรดโดยไม่มีความเสี่ยง สามารถใช้บัญชีทดลองจาก โบรกเกอร์ที่แนะนำโดย VNIX เพื่อฝึกฝนกลยุทธ์ก่อนลงทุนจริง การวิเคราะห์ทางเทคนิคสามารถช่วยให้มองเห็นจังหวะที่ดีขึ้น แต่ไม่มีการันตีผลลัพธ์ ดังนั้นควรบริหารความเสี่ยงอย่างมีวินัย