Phố Wall lao dốc khi Fed giữ nguyên lãi suất, Dow Jones mất hơn 300 điểm

Fed giữ nguyên lãi suất, Dow Jones mất hơn 300 điểm

Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) quyết định giữ nguyên lãi suất tham chiếu ở mức 5,25%-5,50% trong cuộc họp tháng 1, như dự kiến. Tuy nhiên, tuyên bố kèm theo cho thấy các quan chức Fed vẫn thận trọng về lạm phát và chưa vội cắt giảm lãi suất. Phát biểu của Chủ tịch Jerome Powell trong cuộc họp báo sau đó càng củng cố quan điểm này, khi ông nhấn mạnh cần thêm thời gian để đảm bảo lạm phát quay về mục tiêu 2%.

Phản ứng ngay lập tức, chỉ số Dow Jones giảm hơn 300 điểm, tương đương khoảng 0,8%, xuống còn 38.150 điểm. S&P 500 và Nasdaq Composite cũng lần lượt mất 0,6% và 0,9%. Đây là phiên giao dịch tồi tệ nhất trong tháng 1, khi tâm lý nhà đầu tư chuyển từ lạc quan sang thất vọng. Thị trường đã kỳ vọng Fed sẽ sớm bắt đầu chu kỳ nới lỏng, nhưng quyết định lần này đã dập tắt hy vọng đó.

Áp lực từ lợi suất trái phiếu và kỳ vọng lãi suất thay đổi

Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng vọt

Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng mạnh lên gần 4,7%, mức cao nhất trong vài tuần trở lại đây. Điều này phản ánh kỳ vọng thị trường rằng Fed sẽ duy trì lãi suất cao lâu hơn, làm tăng chi phí vốn cho doanh nghiệp và hộ gia đình. Lợi suất tăng thường gây áp lực lên thị trường chứng khoán, đặc biệt là các cổ phiếu công nghệ tăng trưởng cao vốn nhạy cảm với lãi suất.

Bạn có thể theo dõi biến động lợi suất trái phiếu và các chỉ số chứng khoán Mỹ tại trang giá hiện tại của VNIX.

Kỳ vọng cắt giảm lãi suất bị đẩy lùi

Trước cuộc họp, thị trường đặt cược khả năng Fed cắt giảm lãi suất vào tháng 3 là khoảng 50%, nhưng sau tuyên bố, xác suất này giảm xuống chỉ còn 35%. Các nhà giao dịch hiện kỳ vọng lần cắt giảm đầu tiên sẽ diễn ra vào tháng 5 hoặc tháng 6. Điều này làm suy yếu động lực tăng giá của chứng khoán trong những tuần gần đây, vốn dựa trên hy vọng nới lỏng tiền tệ.

Các mức kỹ thuật quan trọng và tài sản cần theo dõi

Chỉ số S&P 500 đang kiểm tra vùng hỗ trợ gần 4.700 điểm, tương ứng với đường trung bình động 50 ngày. Nếu phá vỡ mức này, chỉ số có thể giảm sâu hơn về vùng 4.600 điểm. Trong khi đó, Nasdaq đối mặt với ngưỡng kháng cự tâm lý 15.000 điểm. Nhà giao dịch nên chú ý đến các chỉ báo kỹ thuật như RSI và MACD để xác nhận xu hướng. Bạn có thể tìm hiểu thêm về cách sử dụng các công cụ này tại chỉ báo kỹ thuật của VNIX.

Bên cạnh chứng khoán, thị trường ngoại hối và hàng hóa cũng biến động mạnh. Đồng đô la Mỹ tăng giá so với các đồng tiền chính, gây áp lực lên giá vàng và dầu thô. Nhà giao dịch có thể tham khảo các tín hiệu giao dịch từ cộng đồng VNIX tại phòng tín hiệu.

Ý nghĩa đối với nhà giao dịch và cách tiếp cận

Quyết định của Fed nhấn mạnh tầm quan trọng của việc theo dõi các dữ liệu kinh tế vĩ mô, đặc biệt là lạm phát và thị trường lao động, để đánh giá lộ trình chính sách tiền tệ. Nhà giao dịch cần chuẩn bị cho kịch bản lãi suất duy trì ở mức cao lâu hơn, điều này có thể làm giảm khẩu vị rủi ro và gia tăng biến động.

Một chiến lược phòng ngừa rủi ro có thể bao gồm đa dạng hóa danh mục với các tài sản ít nhạy cảm với lãi suất như hàng hóa hoặc trái phiếu ngắn hạn. Ngoài ra, việc sử dụng các công cụ phái sinh như quyền chọn có thể giúp quản lý rủi ro trong bối cảnh thị trường khó lường. Nếu bạn mới bắt đầu, hãy tham gia bài kiểm tra phong cách giao dịch để tìm phương pháp phù hợp.

Cuối cùng, nhà giao dịch nên tập trung vào các báo cáo kinh tế sắp tới như chỉ số CPI và bảng lương phi nông nghiệp, vì chúng sẽ cung cấp manh mối về hướng đi tiếp theo của Fed. Để giao dịch các sản phẩm tài chính này, bạn cần mở tài khoản tại một nhà môi giới uy tín.